基于互联网金融的小微企业融资模式分析

基于互联网金融的小微企业融资模式分析

陈泽群

（武汉理工大学，430000）

摘要：从最近一段时间来看，互联网技术发展的较为迅速，互联网金融在这样的发展迅速的情况下产生了，这对于提高资金融这一块的效率有着很大的帮助，开始了资金的供给和需求这两方面的新的方式，打破了金融的垄断，金融服务方面的新的模式有了非常明显的创新，新的领域在中国的金融服务方面被开启了。根据当前我国小微企业的实际情况，探讨出小微企业在发展互联网融资方面存在的问题，并通过实际的案例进行分析，提出完善我国小微企业互联网融资的对策建议。

关键词：互联网金融；小微企业；融资模式；创新

1目前小微企业互联网融资所面临的问题

1.1政府执行力不能满足融资需求

我国为了使小微企业融资更加便利，出台了一系列的政策措施，希望小微企业能够获得充足的资金支持，但是政府的政策的执行状况却并很多金融机构给小微企业贷款完全是出于政策压力，因此在执行政策时主动性和积极性不够，结果是很多企业并没有得到政府的财力支持，有关政府机关面对政策执行中产生的问题也没有采取及时有效的措施，使得很多政策在执行中流于形式。大多数小微企业是家族式的企业，许多都从事服务类行业，因此规模有限，治理结构不够合理，竞争力也比较薄弱，小微企业内部财务制度不够健全，财务信息透明性不足，企业的重大决策大多数由“家长”做出，随机性很大，因此欠缺合理的决策机制，缺乏正规和全面的企业制度约束，最终导致企业管理不够规范，企业生产效率低下。大多数小微企业自身没有建立一套合理的融资制度，并且在融资中缺乏信用积累，信息传递方面也存在缺陷，所以小微企业在需要资金时不能及时有效地寻找融资渠道用来填补其对于资金的需求，从而很难跟上市场需求和市场竞争的千变万化，而这也导致了经营的失败。

1.2融资渠道过于狭窄

中国当前网络融资的方式是在第三方融资中介的基础模式上的，第三方平台为双方提供了信息的平台，小微企业在线想银行提出了筹融资的申请。但是由于目前小微企业的需求资金量非常的大，所以目前的融资渠道没有办法解决小微企业庞大的需求难题。当前我国的资本市场尚且处在不太成熟的阶段，所以对于新三板上市的中小企业来，融资的门槛比较高，最终实现上市融资的企业更是微乎其微，再者新三板融资能力局限性较大，非上市企业不允许公开发行股票，只允许定向向企业增加投资，但该程序十分繁琐。且中小板和创业板尚且处于发展初期并不成熟，IPO的审核周期很难被预测。中小企业的集合融资，现在的管理体系与集合融资的发展要求之间存在较大的差距，缺乏一系列配套且系统的政策措施，而且审批程序也十分繁琐，存在许多制度上的不足之处，而且各个主体之间关系也十分复杂，因此企业清偿债务存在较大的风险。所以说直接性的融资根本无法满足中小企业的融资需求。

1.3相关法律法规与金融监管不完善

目前中国还是没有关于对网络融资的活动相关的法律法规，网络融资缺少法律的保护，所以相关部门也是没有办法对网络融资的活动进行确切的监管，这一点让网络融资的活动进入监管的“真空区域”。由于这是一种新的融资方式，他是互联网作为媒介，利用互联网进行的，所以在业务的发展方面会存在非常大的不确定性。然而由于中国目前法律没有办法适应网络融资的活动马上发展，当这种不确定性变成可争议的时候，对于依靠现在拥有的法规就很难来解决这种争议。而且随着现在越来越多非金融与金融的机构涉及到网络融资的业务里来，一定会加强网络融资的监管难度。

2完善我国小微企业互联网融资的对策建议

2.1对国家战略需求和政策扶持的推动作用

小微企业的融资以互联网金融模式的创新是两者完成双赢重要的方法。一方面是小微企业的稳定发展与互联网的融资的支持离不开；另外一个方面是，互联网的金融服务方式需要按照小微企业来发展，只要这样就能够在最后实现金融的创新。小微企业虽然还不是很强大，但是仍然可以促使国民的经济发展的主使，对于促进创新与繁华市场还有扩大就业，都起着至关重要的作用，确保小微企业可以顺顺利利的融资，直接可以联系到经济社会发展的全局，所以起着十分重要的作用。小微企业的融资模式与互联网金融的创新工作是国家财政政策十分注重的。最近的几年，随着金融的改革工作，财政政策对于这种新的模式也增大了支持力度，说明了国家正在重视互联网金额确实可以有效的解决小微企业融资困难的问题。

2.2银行方面

激励商业银行发展的网络融资的业务，商业银行实行的网络筹融资的信贷不仅仅是将带宽的整个过程简单化，而且还很大的降低了银行贷款的成本，非常好的融进了常规的业务里面去。网络融资就会更加进一步、更加广泛的加入小微企业的融资服务。

看重人才，克服网络的融资技术问题。网络融资替银行带来了许许多多的好处，与此同时也带来了种种和技术相关的风险，网络的融资与网络技术的运用和技术分不开。所以银行应该引进专业的技术人员，尤其是加强对兼具金融知识的人才培养。同时，要加大对网络安全及研究，完善应急机制，确保网络在出现问题的时候，网络融资系统依然能够正常的使用。

开展网络融资新的渠道，当前中国网络融资最主要是依靠银行放贷的模式进行着，这种简单的网络融资渠道根本没有办法满足小微企业的巨大融资的要求，所以商业银行要开展新的渠道，例如，金融产品的创新，与此同时也要转化下经营的概念。

2.3企业方面

小微企业要一直提升自己的综合实力。小微企业只要从根本上面替身自身的事例才可以提高融资的能力，如此同时完善公司的治理结构，提高公司的财务透明度，加强管理监督，这样才可以更加好的达到融资贷款的种种要求，才能够更加好的等到贷款。

国内和国外的小微企业在融资的问题上面都遭遇到了非常大的问题，这是由于外部的原因和内部的原因造成的。从外部原因上面分析：能够为小微企业的发展提供服务的金融机构不多，而且他们在提供资金的时候信用歧视的现象比较突出；为小微企业贷款提供担保的信用体系不够完善；对于小微企业的发展造成了直接支撑的法规，为的就是保障体系的不健全。从内部原因来考虑：小微企业大多数存在具有资产的规模小，固定的资金不充足，财务方面的制度不够健全、财务方面的信息不够真实和不够透明，人力资源也非常缺乏，管理水平方面也低下等等的问题。

3结束语

在中国互联网金融持续发展的情况下，网络融资的发展也加快了发展的脚步。网络融资作为小额贷款和互联网结合的产物，解决了中国很多小微企业在融资方面的困难。阿里小贷的成功说明了网络贷款是顺着市场经济发展的潮流，适合于中国现在的国情新兴融资模式。

参考文献

[1]楼文龙.引导银行资源在支持小微企业成长中发挥积极能动作用——以北京银行业为例[J].银行家.2012(04)

[2]朱琦.浅析浙江小微企业融资新模式[J].现代商业.2012(06)

[3]莫易娴.P2P网络借贷国内外理论与实践研究文献综述[J].金融理论与实践.2011(12)

[4]叶斌.BankToBusiness网络融资模式——中小企业融资模式新探索[J].北京邮电大学学报(社会科学版).2011(05).