金融脱媒趋势下商业银行经营管理研究

金融脱媒趋势下商业银行经营管理研究

任 洪 芳 李玉浜

绍兴宏润消防器材有限公司  浙江绍兴  312300

摘要：随着金融市场的不断完善，金融脱媒趋势加快，一方面，给商业银行的经营带来了巨大挑战，同时，也为商业银行的发展提供了机遇。金融脱媒增强了市场份额、流动性水平、稳健性水平和定价能力作用效果，完善和提高了金融市场的中间业务创新能力。在金融脱媒背景下，商业银行的经营要完善风险评价体系，建立有利于商业银行经营绩效转变的政策、以风险水平为核心的定价机制，拓宽资金来源，提高金融脱媒背景下商业银行的综合竞争力。基于此，本文分析了在金融脱媒背景下给商业银行带来的挑战，并对商业银行的经营管理提出了建议，以此来供相关人士交流参考。

关键词：金融脱媒；商业银行；经营管理

引言：

金融脱媒现象最早出现于美国，具体表现为市场的存款利率高于机构给出的存款利率，导致大量资金流向收益率更高的证券市场。金融脱媒可以解释为资金的交易跳过传统的金融机构，只在供需双方之间进行资金交易方式。尼森提出金融脱媒校正效应理论，他认为商业银行是金融的媒介，在金融脱媒的趋势下，金融媒介的作用并不会受到影响而消失，反而会受到正向的积极作用，商业银行可以通过融资中介功能的创新更好地发挥功能，形成脱媒校正效应。为了更好的提高商业银行在金融脱媒背景下的竞争力，银行需要强化自身的融资中介地位，积极开展金融业务创新，实现金融资源的优化配置，调整风险治理结构与管理体系，消除金融脱媒对银行业务产生的不利影响。

一、金融脱媒趋势下商业银行面对的挑战

（一）商业银行资金来源不稳定

在金融脱媒趋势下，资本市场迅速发展，人们的投资渠道增多，可以有股票、基金、保险等多种投资方式，与此同时，随着信托和理财产品进入金融资本市场，对商业银行经营带来了一定的冲击。居民投资选择的增加，影响了商业银行资金来源，影响了商业银行储蓄资金负债比重，给银行稳健性经营的体系，带来了一定的挑战。由于资本市场的相关产品收益率高，使得更多居民不愿意将资金存于商业银行，产生存款搬家的趋势现象，造成我国国内大多数银行的存款负债比重增加，对银行的资金管理效率产生负面的影响，提高了商业银行的资金运作风险，不利于商业银行的稳定发展。

（二）商业银行风险管理难度加大

在金融脱媒的趋势下，由于商业银行产生存款短期化和贷款长期化的现象，使得商业银行不得不依靠短期资金来支撑长期贷款，这就导致商业银行的风险管理难度加大，增加了商业银行的流动性风险，在这样的发展趋势下，加大了商业银行的资金期限匹配矛盾。由于我国的商业银行贷款定价模式单一，为了满足银行客户的需求，争夺到更加优质的客户，商业银行具有必须增加对中小型企业的贷款，商业银行的资金流动就会面临一定的风险，给商业银行的贷款定价和信用风险管理提出了更高的要求。金融脱媒使得银行的负债结构短期化趋势增强，这样的发展趋势，加快了商业银行同业间业务的发展，凸显了银行内部的资金流动性问题。依靠短期资金支持长期贷款的模式，将会不断加大银行的资金流动缺口，形成负债与资金期限不匹配的流动性风险，将商业银行的经营限于不利的境地。

3. 加大了商业银行市场的竞争

金融脱媒趋势的不断发展，不仅没有减缓银行之间的内部竞争，反而由于引入了其他融资渠道，影响了商业银行的经营业务范围，加剧了商业银行之间的竞争。由于理财产品、债券、股票等一系列金融脱媒方式不断涌入进入市场，给居民资金的投资带来了更多的选择，使得银行储蓄存款分流趋势加强，减少了银行的存款总量，加剧了银行之间对于存款份额的争夺，加大了银行市场竞争的激烈程度。金融脱媒现象使得更多的资金直接流向融资市场，造成银行的客户流失。面对金融脱媒给商业银行经营带来的影响，目前，我国银行实现了贷款利率的市场化，商业银行在贷款利率方面拥有定价权，可以通过压低贷款价格提高自身经营负债成本，保持在商业银行市场竞争中的有利地位。金融脱媒和利率化市场的不断发展，将会影响商业银行在贷款利率方面的定价，导致商业银行之间产生激烈的竞争。

二、商业银行的经营管理建议

（一）完善商业银行风险管理体系

面对金融脱媒为商业银行的经营带来的风险，商业银行应不断完善风险管理体系，有效地控制风险。资本充足率可以有效反映出银行资本面临的风险，因此，完善银行的风险管理体系，有利于提高资本的充足率。目前，我国商业银行的风险管理以粗放式的管理模式为主，但由于金融脱媒与利率化市场的不断发展，加大了商业银行在资本充足率方面所面临的风险，因此，银行应进一步加强风险管理能力，提高商业银行在风险管理过程中的科学管理理念，借鉴国外先进的风险管理理念和预警机制，改进我国现有的风险评估体系。为了保证商业银行在金融透明背景下的稳定发展，商业银行需要根据目前的经营管理状况，开发符合银行实际发展情况的技术与评估机制，保证对商业银行的风险管理实施持续、有效、全面的监控。同时，银行还应完善贷款风险评估机制，遏制不良资产风险问题的扩大。

2. 通过合作加大商业银行市场影响力

金融脱媒趋势的不断发展，强化了市场竞争在银行创新能力提高中的作用，商业银行的经营管理应该逐步加强中小城市之间商业银行的合作，化解金融脱媒给商业银行创新能力带来的不利影响，提升商业银行的价能力和抗风险水平，扩大银行在市场竞争中的影响力。商业银行之间可以通过功能协议、股权参与和框架协议等方式，形成长期的合作关系，有效的利用资源、降低经营的成本，实现银行之间的优势互补、资源共享，为客户提供更便捷的金融服务，提高中小城市商业银行的整体竞争力。

2. 深化利率市场化改革

我国现行的利率化市场水平，存贷差是利润收入增长的主要来源，存在着商业银行业务创新能力低、中间业务收入占比重、银行的综合竞争力低等问题。针对以上问题，我国商业银行的经营管理，应不断深化利率改革，提高成本定价能力，实现完全利率市场化的环境，建立以市场利率为中介、基准利率为基础的市场利率体系和利率形成机制，提高市场在资源配置中的作用。由于金融脱媒导致行业内竞争加剧，要求利率定价在自身运营成本基础上实现盈利水平的提升，改善内部成本管理体制，突出金融产品的价格优势。因此，商业银行需要拓宽金融来源渠道，可以借助商业票据、短期融资券、债券回购，银行间债券市场等多种方式，改变目前单一依靠储蓄存款的成本经营模式，降低银行负债的成本压力。

3. 结束语

金融脱媒趋势的不断发展给商业银行经营带来了一定的挑战，面对金融脱媒趋势的影响，商业银行要不断改变经营方式，创新机制和体制，实现商业银行的成功转型，可以科学的预防和控制金融脱媒带来的经营风险，实现商业银行的稳步发展，提高商业银行的经营绩效。目前，我国商业银行的中间业务创新能力仍有较大的提升空间，针对目前金融脱媒趋势的快速发展，商业银行应有针对性的做好风险防范，提升银行的抵御风险能力，提高商业银行在激烈的市场竞争中的优势。

参考文献：

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[2]沈励.金融科技对我国商业银行盈利能力的影响[D].河北地质大学,2022.

[3]曾小思.金融脱媒对我国商业银行经营稳健性影响的实证研究[D].浙江财经大学,2019.

[4]李逸秋.金融脱媒视角下商业银行经营效率提升路径研究[D].云南大学,2019.