基于EGARCH模型和Bootstrap方法的在险价值度量

(整期优先)网络出版时间:2011-05-15
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针对孤立使用传统的历史模拟法及GARCH类模型进行风险分析的不足,把EGARCH参数模型与Boostrap非参数方法结合起来,给出了基于EGARCH模型和Bootstrap的VaR测度的半参敬方法。实证结果表明,基于EGARCH模型和Bootstrap的VaR度量方法比传统的历史模拟法计算的效果更好。